Los préstamos son un importante motor de ingresos y ganancias para una institución financiera. Los préstamos también son una fuente de financiamiento fundamental para pequeñas y grandes empresas. Los préstamos pueden no estar garantizados, lo que significa que el prestamista no puede recurrir a los activos del prestatario, o estar garantizado por activos colaterales que sirven como fuente de pago de respaldo. Los prestamistas utilizan el índice de cobertura colateral y otros factores para decidir si conceder una solicitud de solicitud de préstamo.
Definiciones
El índice de cobertura de la garantía es igual al valor total de la garantía descontada dividido por la solicitud de préstamo total. La garantía se refiere a los activos personales y comerciales, como una casa, automóvil, equipo de oficina, camiones y equipo pesado, inventario, cuentas por cobrar, acciones, bonos y certificados de depósito.
Cálculo
La Administración de Pequeñas Empresas de EE. UU. Y las instituciones crediticias utilizan diferentes factores de descuento para diferentes tipos de activos de garantía. La SBA utiliza aproximadamente el 80 por ciento del valor de mercado de una casa, mientras que un banco puede usar el 75 por ciento. La SBA puede valorar las cuentas por cobrar que tienen menos de 90 días de vencimiento al 50 por ciento, mientras que un banco puede asignar una valoración del 75 por ciento. Los prestamistas generalmente valoran los certificados de depósito al 100 por ciento, porque son inversiones líquidas y seguras a corto plazo.
Por ejemplo, si una empresa promete un edificio de oficinas con un valor de mercado de $ 1 millón y $ 250,000 en cuentas por cobrar como garantía, el valor de la garantía descontada es $ 1 millón multiplicado por 75 por ciento, o $ 750,000, más $ 250,000 multiplicado por 50 por ciento, o $ 125,000 Por un total de $ 875,000. Si la empresa solicita un préstamo de $ 500,000, el índice de cobertura de garantía es igual a $ 875,000 dividido por $ 500,000, o 1.75.
Uso práctico
Los prestatarios de pequeñas empresas normalmente realizan sus pagos de préstamos a partir del flujo de caja operativo. Sin embargo, cuando se enfrentan a dificultades financieras y no pueden realizar los pagos, los prestamistas tienen una responsabilidad fiduciaria con sus accionistas para recuperar su dinero. Para los préstamos garantizados, un prestamista puede forzar la liquidación de los activos de garantía del prestatario moroso para recuperar los montos del préstamo. Por lo tanto, un alto índice de cobertura colateral le da al prestamista una garantía adicional de recuperar el capital de su préstamo en caso de morosidad o incumplimiento.
Significado
El consultor de pequeñas empresas John W. Nelson III escribió en un artículo para "The Savant" que los prestamistas generalmente buscan un índice de cobertura colateral de 1.0 o superior. Los prestatarios con índices más bajos pueden necesitar una SBA o alguna otra forma de garantía para obtener un préstamo. La mezcla colateral también juega un papel. Por ejemplo, si un prestatario promete bienes raíces de alta calidad como garantía, un bajo índice de cobertura podría ser suficiente para asegurar un préstamo.
Otros factores de préstamo
Las instituciones financieras utilizan varios factores para evaluar las solicitudes de préstamo. Por ejemplo, la relación deuda-capital no debe ser más de cuatro, según la SBA. Esta relación es igual al total de las deudas de una compañía dividida por su patrimonio, que consiste en ganancias retenidas e inversiones de socios. El historial crediticio del solicitante del préstamo y su capacidad para pagar el préstamo también juegan un papel en el proceso de evaluación.
