Dos tipos comunes de análisis utilizados para los estados financieros y las acciones son el análisis de tendencias y el análisis comparativo. El análisis de tendencias es en realidad una forma de análisis comparativo y generalmente utiliza porcentajes o proporciones para comparar información. El análisis comparativo toma varios períodos de información y los compara de un período a otro.
Propósito
El análisis de tendencias está diseñado para buscar tendencias, mientras que el análisis comparativo simplemente compara los cambios de un período a otro. Ambos tipos de análisis utilizan la misma información cuando se examinan estados financieros o acciones. Los inversores y analistas basan sus decisiones en los resultados de las investigaciones.
Análisis de tendencias de estados financieros
Cuando se usa el análisis de tendencias para los estados financieros, un analista puede tomar tres años de información y compararla. Para completar un análisis de tendencias, la información de un estado financiero a menudo se expresa en términos de porcentajes. Por ejemplo, un analista que realiza un análisis de tendencias en un estado de resultados expresará cada ítem en el estado de cuenta en términos de su porcentaje de ganancia o pérdida neta. Luego comparará estos porcentajes durante los tres años para buscar cualquier tendencia. Los inversores también utilizan el análisis de tendencias en los balances al calcular el porcentaje de cada cuenta en comparación con los montos totales. Por ejemplo, en un balance, cada activo se enumera como un porcentaje del total de activos.
Análisis comparativo de estados financieros
Cuando un analista o inversionista usa el análisis comparativo para los estados financieros, ella reúne varios años de estados de cuenta y los enumera en una página. Por ejemplo, si está comparando los balances generales, reúne los estados de cuenta de los tres años anteriores. Enumera las cuentas y los saldos de cada uno de los tres años y los compara para buscar cambios. Cuando esto ocurre, el balance se denomina balance comparativo. Esto también se hace con los estados de resultados.
Cepo
El mismo tipo de análisis se realiza al analizar las existencias. Los inversores toman una acción y comparan varios períodos de información sobre la acción. Buscan cambios cuando usan el análisis comparativo y buscan tendencias cuando usan el análisis de tendencias. Ambos tipos de análisis se utilizan para determinar cómo llegaron las acciones al precio actual y dónde creen los inversionistas que se dirige el precio de las acciones.
